Перед началом прошлой недели я показывал график ротации секторов рынка акций США: https://t.me/sgcapital/527 Из него было видно, что бывшие лидеры роста переходят из правой верхней четверти (Лидеры), попадая в категорию "слабеющих", а "защитные" секторы, наоборот, из слабых переходят в лидеры. Тогда мы предположили, что подобная ротация может стать определенным лидирующим индикатором скорой коррекции. Сегодня аналогичный график, но уже не для одного рынка акций США, а для широких классов активов, включающих также акции и недвижимость других стран, облигации высокого качества (HG Bonds), высокодоходные облигации (HY Bonds), а также золото и сырьевые рынки (см. выше 👆) Тут хорошо видно, что в правой верхней части графика (то есть, в числе обладающих наиболее сильной краткосрочной инерцией, или momentum) находятся лишь те классы активов, которые относятся к США. В левой нижней (то есть, со слабым momentum)- все остальные. В принципе, это не новость для тех, кто следит за рынками и новостями. Также не новость и то, что когда-то (возможно, уже скоро) эта ситуация начнет меняться. Но для принимающих краткосрочные торговые решения важно знать, в какую сторону дует ветер, чтобы находиться на "правильной стороне".